Цены на сырую нефть столкнулись с падением, поскольку оптимизм по поводу возможного мирного соглашения между Россией и Украиной ослабил опасения по поводу поставок. Возможная отмена санкций против Москвы может увеличить мировые поставки энергоносителей. На данный момент нефть марки WTI котируется по $75,11, а нефть марки Brent — по $70,72.
Министр финансов США: намерен сократить экспорт иранской нефти до 100 000 баррелей в день; если Трамп отдаст такой приказ, на российскую энергетическую отрасль будут наложены дополнительные санкции. Месячный темп роста розничных продаж в США в январе составил -0,9%, что стало самым большим падением с января 2024 года.
Новости, связанные с Россией и Украиной:
Президент США Трамп: Моя встреча с Путиным может состояться скоро; кто-то пытался разлучить меня с Маском, но не получилось.
Вице-президент США заявил, что не исключает «военных средств» для продвижения мирных переговоров с Россией. Вэнс сказал, что его высказывания были искажены.
Российские СМИ: Российские и американские официальные лица проведут встречу по Украине в Саудовской Аравии 18-го числа. В сообщении говорится, что среди представителей США, как ожидается, будут госсекретарь США Рубио, советник президента США по национальной безопасности Уолтц и спецпредставитель США на Ближнем Востоке Виткофф. Также сообщается, что министр иностранных дел России Лавров готовится посетить Саудовскую Аравию.
Американские СМИ: Администрация Трампа предложила Украине возместить свою помощь 50% редкоземельными минералами; Украина отклонила запрос США на минералы и пока не ответила.
Администрация Трампа «ослабила вожжи», и поздно ночью в Израиль прибыло большое количество тяжелых бомб американского производства.
Ожидалось, что фьючерсы на американскую сырую нефть CLc1 опустятся ниже уровня поддержки в $70,07 за баррель и упадут примерно до $68,94.
Для прогнозного анализа мы выделили трехволновой цикл, начинающийся с $75,17. Текущая волна c уже пробила уровень прогноза в 61,8% в $70,76.
Существует высокая вероятность того, что эта волна распространится до $68,94. Уровень сопротивления находится на уровне $71,32, выше которого цена может подняться до диапазона $71,88-72,58.
На дневном графике контракт опустился ниже уровня поддержки $71,19. Этот прорыв открывает путь для нисходящего движения до диапазона $67,38-68,93. Конечной целью может стать отметка $66,98, дно волны (b).
Мы не рассматриваем возможность прекращения продолжающегося российско-украинского конфликта. В настоящее время мы полагаем, что ОПЕК+ вернется на рынок во второй половине 2025 года, при этом добыча нефти увеличится лишь незначительно. Ожидается, что средняя цена на нефть марки Brent в 2025/2026 году составит 78/73 долл. США. Мы считаем, что добыча нефти в России в настоящее время ограничена соблюдением соглашений ОПЕК+ о сокращении добычи, а не западными санкциями. Таким образом, прекращение огня на Украине, предусматривающее отмену санкций, не приведет к увеличению краткосрочных поставок из России. Однако соглашение о прекращении огня все же может иметь два скромных косвенных эффекта, снизив в общей сложности цены на европейскую нефть на 3 доллара за баррель.
Во-первых, эмбарго ЕС на поставки российской нефти может быть снято, что позволит вернуть в коммерчески доступные хранилища более 60 миллионов баррелей избыточной нефти, которая простаивала на дне (из-за длинных и неэффективных торговых путей). Это эквивалентно высвобождению крупнейшего стратегического запаса нефти и снижению цен на нефть марки Brent на 2 доллара за баррель за счет более слабых временных спредов.
Во-вторых, прекращение текущей переориентации также существенно ослабит мировой рынок танкеров. Мы оцениваем, что прекращение перенаправления российской нефти (вызванного эмбарго ЕС) поможет снизить расходы на танкеры еще на 20% по сравнению с нашими текущими ожиданиями, что эквивалентно примерно 1 доллару США за баррель в тарифах на фрахт танкеров для чистых нефтепродуктов (бензина и дизельного топлива). Поскольку Европа импортирует из-за рубежа нефтепродукты в небольших количествах, снижение транспортных расходов приведет к снижению цен на поставляемую нефть и в значительной степени отразится на внутренних потребительских ценах.
На прошлой неделе падение цен на нефть марки Brent остановилось около отметки $74 и первоначально восстановилось после этого теста, вырвавшись из крутого нисходящего канала. Ожидается, что первый уровень сопротивления будет находиться вблизи 200-дневной скользящей средней $77,8–78,35. Стоит отметить, что с прошлого года нефти марки Brent стало сложно удерживаться выше этой скользящей средней. Если нефть марки Brent пробьет сопротивление $77,8–78,35, отскок может продолжиться до $79,4 и даже может распространиться до сопротивления нисходящей линии тренда $82,6 с 2023 года.
Резкие колебания на рынке нефти на прошлой неделе были обусловлены в основном такими факторами, как обеспокоенность рынка изменениями в поставках сырой нефти, геополитическими событиями и изменениями ожиданий спроса. Хотя ранний рост был обусловлен ожиданиями сокращения экспорта сырой нефти из России и Ирана, цены на нефть позже оказались под давлением в сторону понижения из-за более быстрого, чем ожидалось, накопления запасов сырой нефти в США, жесткой позиции Федеральной резервной системы и возможности прорыва в переговорах между Россией и Украиной. Трейдеры внимательно оценивают, сможет ли восстановление спроса компенсировать растущие риски снижения цен на нефть.
В недавнем отчете JPMorgan Chase говорится, что мировое потребление нефти выросло до 103,4 млн баррелей в день, что на 1,4 млн баррелей в день больше, чем в прошлом году. Неожиданное возобновление спроса на поездки и топливо для отопления в городах в феврале помогло компенсировать понижательное давление, вызванное ожиданиями увеличения предложения. Кроме того, некоторое улучшение настроений на рынке произошло из-за снижения рисков торговой войны. Администрация Трампа отложила введение ответных пошлин, успокоив опасения рынка по поводу замедления мировой торговли. Однако неопределенность сохраняется, поскольку существует вероятность того, что с 1 апреля будут введены дополнительные тарифные предложения, что может повлиять на спрос на сырую нефть.